Le géant pharmaceutique britannique GSK a annoncé mardi l'acquisition de la biotech américaine Nuvalent pour un montant total de 5,2 milliards de dollars, soit environ 4,8 milliards d'euros. Cette opération stratégique vise à renforcer le portefeuille de GSK en oncologie, notamment dans le domaine du cancer du poumon.
Détails de l'acquisition
Selon les termes de l'accord, GSK versera 11 dollars par action en numéraire, soit une prime de 73% par rapport au cours de clôture de Nuvalent lundi. De plus, les actionnaires de Nuvalent recevront un certificat de valeur conditionnelle (CVR) de 4 dollars par action, lié à l'atteinte de certains objectifs de développement clinique et réglementaire pour les trois candidats médicaments de la biotech.
Cette acquisition valorise Nuvalent à environ 5,2 milliards de dollars, dette nette incluse. La transaction devrait être finalisée au troisième trimestre 2026, sous réserve de l'approbation des actionnaires de Nuvalent et des autorités réglementaires.
Un portefeuille prometteur contre le cancer du poumon
Nuvalent développe trois traitements innovants contre le cancer du poumon non à petites cellules (CPNPC), ciblant des mutations spécifiques des gènes ROS1 et ALK. Ces thérapies de nouvelle génération pourraient offrir des alternatives plus efficaces et mieux tolérées que les traitements existants.
Le candidat le plus avancé, le NVL-520, est un inhibiteur de ROS1 actuellement en phase 2 d'essais cliniques. Les deux autres, le NVL-330 et le NVL-655, sont en phase 1 et ciblent respectivement les mutations ALK et ROS1 résistantes aux traitements actuels.
Stratégie de GSK dans l'oncologie
Cette acquisition s'inscrit dans la stratégie de GSK de renforcer sa présence dans le domaine de l'oncologie, un secteur à forte croissance. Le groupe britannique a déjà réalisé plusieurs acquisitions dans ce domaine ces dernières années, notamment celle de l'américain Tesaro en 2019 pour 5,1 milliards de dollars.
GSK mise sur l'innovation pour compenser l'expiration prochaine de brevets sur certains de ses médicaments vedettes, comme le vaccin contre le zona Shingrix. Le cancer du poumon représente un marché mondial estimé à plus de 20 milliards de dollars par an, avec des besoins médicaux non satisfaits importants.
Les analystes saluent cette acquisition, estimant que les candidats de Nuvalent pourraient générer des ventes annuelles de plusieurs milliards de dollars à l'horizon 2030, s'ils obtiennent les autorisations de mise sur le marché.
